主题：巴菲特力挺美国银行股 索罗斯看空黄金资产

连续增持 巴菲特力挺美国银行股
　　今年第三季度，美国大型金融机构业绩出现显著分化。其中，花旗集团、摩根大通和富国银行净利润上涨；而高盛集团、摩根士丹利和美国银行则差强人意。
　　在此背景下，最新数据显示，“股神”巴菲特和知名基金经理约翰·保尔森却对银行股实施了大相径庭的操作策略——前者选择大力增持，而后者则悄然减仓。
　　股神“尝鲜”纽约梅隆
　　根据巴菲特执掌的伯克希尔·哈撒韦公司11月15日披露的文件，该公司第三季度股票投资组合总值较上一季度增长5%至486亿美元，其中包括其当季新购入的近200万股纽约梅隆银行股票价值。
　　此外，伯克希尔还增持1600万股富国银行股票，这是其自去年第四季度以来连续第四个季度增持富国银行股票，伯克希尔也凭借着目前在富国银行高达3.36亿股的持股总规模，成为后者的最大股东。数据显示，第三季度富国银行实现创纪录的33.4亿美元盈利。
　　与此同时，另一位投资大师约翰·保尔森麾下的保尔森对冲基金公司却实施了与伯克希尔截然相反的操作策略。前者于15日递交的文件显示，其第三季度减持3000万股美国银行股份；这意味着，保尔森对冲基金目前在美国银行的持股价值已降至18亿美元。
　　不仅如此，保尔森对冲基金还将其在花旗银行、富国银行和摩根大通的持股分别减少了16%、11%和29%，甚至抛售了其在高盛持有的、今年年中价值约1.444亿美元的全部股份。

　　美银行业“危”“机”并存
　　目前，华尔街银行业增长前景扑朔迷离。看好银行股的分析人士认为，短期利率下降及政府实施金融业救助计划将帮助银行利润恢复。华尔街分析师保罗·霍华德表示，政府正努力帮助这些银行，“银行以零利率从政府借贷，然后以更高利率向客户贷款。”
　　然而，更严格的资本金要求和银行交易限制，已使美国各大银行在第三季度营收出现下滑。指南针研究交易公司研究中心副总裁克里斯托弗·加麦托尼称，这些银行或将被迫回购高达1792亿美元打包债券的抵押贷款。数据显示，监管新规对信用卡及账户收费、衍生品交易、资本金要求等方面提出限制，美国前六大银行第三季度净营收总额同比降8%。
　　观察人士认为，巴菲特和保尔森对于银行股大相径庭的操作策略，证明了美国银行业目前“危”“机”并存的情势；对于两位知名投资者在第三季度的投资策略，时间会在未来给出答案。

　　索罗斯看空黄金资产
　　投资大师在其他领域的举动也备受关注。数据显示，第三季度伯克希尔将其在强生公司的持股从4130万股增至4260万股；但也减持了康卡斯特、耐克、英格索兰、费哲金融、纳尔科及宝洁等公司股票。此外，该公司还清空了其持有的280万股家得宝集团股票。YCMNET咨询公司总裁迈克尔认为，减持家得宝等公司股票，显示了巴菲特对周期性股票前景的看法出现变化，但“巴菲特仍看好美国市场，尽管态度较保守”。
　　在伯克希尔股票投资组合中，消费品股票仓位占比为41%，金融类股占比为39%，消费服务类股占比为6.7%，医药类股占6.1%，石油天然气和工业类股分别占3.5%及2.9%。该公司前五大重仓股仍依次为可口可乐、富国银行、美国运通、宝洁和卡夫食品。
　　同时公布的其他文件还显示，“金融大鳄”索罗斯旗下的索罗斯基金管理公司，在第三季度末将全球最大的黄金上市交易基金（ETF）SPDR 黄金信托的股票持仓量由6月末的520万股减持至470万股，并同时减持Barrick Gold、Great Basin Gold及Newmont Mining等矿业个股持仓量。该举动与索罗斯本人近期反复提及的“黄金是终极的泡沫”的说法相呼应。
　　而另一位投资大师卡尔·伊坎在过去60天内斥资逾1亿美元再次购入1520万股摩托罗拉公司股票，目前共持有摩托罗拉公司2.656亿股，持股比例增至11.3%。此前，摩托罗拉宣布将在2011年第一季度分拆为两家独立的上市公司。（中国证券报·中证网）

　　索罗斯减仓黄金ETF 资本大鳄对决银行股
　　⊙记者 王宙洁 ○编辑 朱贤佳
　　并没有迹象表明黄金一波迅猛的上涨行情已经终结，但索罗斯已经开始减仓。根据15日提交给美国证券监管机构的文件显示，索罗斯旗下基金今年三季度缩减了对黄金投资的规模。而“股神”巴菲特及著名基金经理人约翰·保尔森则纠结于银行股的机会，对其作出了不一样的选择。
　　索罗斯减持黄金投资
　　资本大鳄索罗斯在今年三季度选择减持部分黄金投资。他曾指出，黄金将是“终极泡沫”。
　　索罗斯管理的基金公司15日向美国监管机构递交的文件显示，截至今年三季度末，索罗斯将全球最大的黄金上市交易基金（ETF）SPDR Gold Trust的股票持仓量由6月末的524万股减持至470万股。不过，他还买入了70.5万股SPDR Gold的认购期权。
　　根据文件，索罗斯旗下基金在今年二季度买入130万股美国电话电报公司股票，进而使该基金截至9月30日对该股的持仓规模增加至5140万美元。此外，该基金还在第三季度买入897813股孟山都股票。按金额计算，孟山都是索罗斯基金持仓量第二大的股票，目前该基金共持有3.126亿美元的孟山都股票。
　　此外，文件还显示，截至三季度末，索罗斯旗下对冲基金的规模较二季度增长31.6%，达到67亿美元。

　　银行板块出现分歧

　　另据一份15日提交给监管机构的文件显示，巴菲特旗下的伯克希尔·哈撒韦公司今年三季度入股纽约梅隆银行并加码富国银行。

　　根据文件，伯克希尔公司截至三季度持有纽约梅隆银行1.99亿股，持有富国银行股份则由二季度的3.201亿股增至3.364亿股。短期利率下降一级、金融业援助方案力度不减，成为巴菲特选中银行股的重要原因。该公司2009年初以来已经连续四个季度增持富国银行持股。富国银行公布第三季获利33.4亿美元，反映授信状况改善。

　　不过，不同于巴菲特对银行股的青睐，著名对冲基金经理人保尔森则对部分银行股大举抛售。根据提交给监管机构的文件，保尔森旗下对冲基金在今年二季度出售美国银行3000万股。据彭博资讯数据显示，这波抛售使保尔森减持美国银行股票的规模达到6.06亿美元。他同时也出售了花旗集团8270万股的股份，减持股票规模为2.47亿美元。

　　海外媒体报道称，保尔森在三季度的减持主要是考虑到监管法规的变动以及有关错误抵押贷款投资的争议将打击银行业的盈利状况。

　　15日美国股市尾盘，纽约梅隆银行涨0.98%至27.76美元，富国银行涨0.51%至27.68美元，美国银行则微跌0.17%至12.10美元。（上海证券报）



【免责声明】上海大牛网络科技有限公司仅合法经营金融岛网络平台，从未开展任何咨询、委托理财业务。任何人的文章、言论仅代表其本人观点，与金融岛无关。金融岛对任何陈述、观点、判断保持中立，不对其准确性、可靠性或完整性提供任何明确或暗示的保证。股市有风险，请读者仅作参考，并请自行承担相应责任。