主题：铁龙物流：预期稳定助推估值 买入评级

近期铁龙物流(600125,股吧)实际控制人中国铁路总公司在货运形势严峻和财务压力加大背景下启动 铁路货运改革，综合我们的分析及近期媒体信息，我们预计将对铁龙物流大股东中铁集装箱 运输有限公司（简称“中铁集”）的职能重新定位，承运人资格或将会丧失，对于上市公司 铁龙物流的影响具体分析如下：
评论：
为解决业务交叉，预期中铁集将丧失承运人资格
根据铁路货运改革的宗旨，意在增加货源和货运收入的改革将会触及三大专业运输公司 的职能重新定位。
铁路货物运输不适应市场需求和现代物流发展趋势，尤其是“白货”（除煤炭和焦炭之 外的货物）市场和社会物流的市场变化，铁路将重点增强在“白货”市场的竞争理，因此我 们认为铁路集装箱货源是重要的着力点。
为了解决中铁集和各个路局的业务交叉问题，预计中国铁路总公司将会对中铁集

【免责声明】上海大牛网络科技有限公司仅合法经营金融岛网络平台，从未开展任何咨询、委托理财业务。任何人的文章、言论仅代表其本人观点，与金融岛无关。金融岛对任何陈述、观点、判断保持中立，不对其准确性、可靠性或完整性提供任何明确或暗示的保证。股市有风险，请读者仅作参考，并请自行承担相应责任。